Delen:
Top 10 Rogue Traders
Een bedrieglijke handelaar is een handelaar die onafhankelijk van anderen handelt - en meestal roekeloos - meestal ten koste van zowel de klanten als de instelling die hem of haar in dienst heeft. In de meeste gevallen is dit type handel een hoog risico en kan het grote verliezen veroorzaken.
"Omdat de gemiddelde dealer nu aan een bureau zit, recht uit de Space Shuttle - en in veel gevallen relatief onervaren is en onder grote druk werkt - zijn fouten onvermijdelijk.
In mei vorig jaar daalde de Londense FTSE 100-index met meer dan 2%, nadat een handelaar £ 300 miljoen had getypt in plaats van £ 30 miljoen, terwijl hij een pakket aandelen verkocht.
In 1998, in het grootste incident ooit in zijn soort, verkocht een handelaar van Salomon Brothers per vergissing £ 850 miljoen aan Franse staatsobligaties, toen hij achteloos op zijn toetsenbord leunde.
En aan het einde van 2001 sprongen aandelen in Exodus, een failliet internetbedrijf, met 59.000% toen een frauduleuze handelaar per ongeluk $ 100 bood voor zijn aandelen, op een moment dat de waarde ervan 17 cent bedroeg. "(BBC)
Dit is een lijst van de top 10 van malafide handelaars, in willekeurige volgorde.
10Jerome Kerviel Societe Generale's Delta One
Rogue-handelaar Jerome Kerviel was een rustige eenling, wiens rampzalige deals op de Europese markten zijn bank £ 3,5 miljard kostten. Hoe meer geld de 31-jarige Kerviel verloor, hoe meer hij gokte - wat hem de titel van incompetente beker zou hebben opgeleverd in conventionele gokcircuits. Maar de verliezen van deze gokker waren op een epische schaal - de £ 700 miljoen fraude door de Britse handelaar Nick Leeson, die in 1995 Barges Bank in Londen brak, daalde.
Terwijl een zekere Kerviel een idioot was, noemde een van de beste bankiers van Frankrijk hem een 'genie van fraude' vanwege de manier waarop hij zijn sporen had kunnen overbruggen en de cheques van zijn bank kon omzeilen. In een adembenemend understatement zei een van de bazen van Kerviel bij de Franse bank Societe Generale dat hij "niet een van onze sterren" was. Zijn enorme verliezen op de Delta One-handelsdesk kostte zijn bank niet alleen een megaportuoon, maar kreeg de schuld dat de aandelenkoersen over de hele wereld crashten.
Ironisch genoeg zou Kerviel, die £ 70.000 per jaar verdiende, niets persoonlijks hebben gemaakt van zijn massale oplichterij. Een insider van Société Générale zei: "Wat absoluut ongelofelijk is, is dat deze persoon het niet voor zijn persoonlijk voordeel heeft gedaan. Hij kreeg er niets van. "De glamoureuze wereld van de hoge financiën stond ver af van het privéleven van Kerviel, dat naar verluidt was gedesintegreerd nadat zijn vader stierf en zijn vriendin hem dumpte.
9 Nick Leeson Barings Bank
De bekendste frauduleuze handelaar is Nick Leeson, die in 1995 de Britse bank Barings bankroet heeft gemaakt. Barings zakte in nadat de heer Leeson, de algemene manager van futures-handel in Singapore, £ 860 miljoen, toen 1,33 miljard dollar waard was, op Aziatische termijnmarkten had verloren. de kasreserves van de bank.
Het bedrijf werd voor £ 1 gekocht na meer dan 230 jaar in bedrijf te zijn geweest. Nadat hij op de vlucht was gegaan, werd meneer Leeson vier jaar gevangen gezet in de Changi-gevangenis in Singapore. Hij werd uitgebracht in 1999 en schreef een bestseller, Rogue Trader, nu een film met in de hoofdrol Ewan McGregor.
Mr Leeson is nu chief executive van de Ierse voetbalclub Galway United.
Toshihide Iguchi Daiwa Bank
De president van de Japanse Daiwa Bank ontving een bijzonder nare schok op 13 juli 1995. Toshihide Iguchi, een van zijn senior Amerikaanse executives, bekende in een brief van 30 pagina's dat hij $ 1,1 miljard had verloren door ongeautoriseerde handel in obligaties.
Net als Leeson en Rusnak liep Iguchi de verliezen over meerdere jaren omhoog. Nadat hij in 1984 van de backoffices was opgestaan om handelaar te worden, betekende een gebrek aan segregatie binnen zijn divisie dat hij zijn verliezen voor zijn superieuren kon verbergen terwijl hij probeerde, en faalde, om weer winst te maken.
Na zijn bekentenis bleek dat hij de doofpot voor meer dan een decennium had uitgevoerd, waarbij hij ongeveer 30.000 handelstips had vervalst. Nadat hij ooit als de gouden jongen van de afdeling was gezien, werd hij in 1996 vier jaar vastgehouden en kreeg hij een boete van $ 2,6 miljoen.
In de rechtbank vertelde hij de rechter dat zijn leven na elf jaar vol schuld, angst en bedrog zat om zijn verliezen terug te krijgen. Geïnterviewd in de gevangenis zei Iguchi dat hij zijn eerdere acties had gezien als slechts een schending van de interne regels. "Ik denk dat alle handelaren de neiging hebben om in dezelfde val te trappen. Je hebt altijd een manier om het verlies te herstellen ", vertelde hij aan Time Magazine.
Daiwa werd ook zwaar gestraft. De Federal Reserve gaf opdracht om alle activiteiten in Amerika te beëindigen, wat in januari 2006 leidde tot de verkoop van de meeste Amerikaanse activa.
7 Liu Qibing Chinese metalen handelaar
De Chinese metaalhandelaar Liu Qibing verdween in 2005 na verkeerd gokken dat de koperprijzen zouden dalen en enorme verliezen van 0,2 miljard USD zouden oplopen.
Hij werd verondersteld een koperen dealer te zijn voor het Chinese State Reserve Bureau op de London Metals Exchange. Het Chinese State Reserve Bureau ontkende echter het bestaan van de heer Liu - ondanks dat LME-handelaren zeiden dat hij hem kende als China's belangrijkste koperhandelaar.
6John Rusnak Allied Irish Bank
In 2002 kreeg de Amerikaanse valutahandelaar John Rusnak de opdracht om $ 691 miljoen (£ 474 miljoen) aan handelsverliezen te dekken, zodat hij zijn eigen inkomsten kon opdrijven. Hij werd aangeklaagd door een federale grand jury op beschuldiging van bankfraude, valse toegang tot bankgegevens en medeplichtigheid.
De aanklacht volgde op een onderzoek van vier maanden naar de handel in Allfirst Financial, een dochteronderneming van Allied Irish Bank (AIB), van 1997 tot 2001. Officieren van justitie verklaarden dat de handelaar niet echt profiteerde van de handelsverliezen, meestal op de Japanse yen.
Hij scoorde en verspeelde verliezen van $ 691 miljoen terwijl hij een bizar dubbelleven leidde.Beschouwd als een stille en bescheiden familieman, vond hij aliassen en gefabriceerde documenten uit om een groeiend financieel gat te verbergen tegen slechte weddenschappen op valuta's, met name Japanse yen.
De FBI beschreef de zaak als "de grootste bankfraude in de VS in het laatste decennium".
Minder bekend, maar financieel groot was de £ 1,3 miljard die Yasuo Hamanaka, een metaalhandelaar bij het Japanse conglomeraat Sumitomo, had weggeblazen. De heer Hamanaka, bekend als de heer Five Per Cent vanwege zijn aandeel in de wereldmarkt voor koper, kreeg in 1996 acht jaar gevangenisstraf nadat hij had toegegeven aan een tienjarige loopbaan van ongeoorloofde handel. Hij had de handtekeningen van twee van zijn meerderen verzonnen in brieven die waren geschreven aan buitenlandse dealers.
4Peter Young Morgan Grenfell
Peter Young was fondsbeheerder bij Citybank Morgan Grenfell, die later werd overgenomen door Deutsche Bank. In 1996 bleek Mr Young £ 220 miljoen te hebben uitgegeven aan de fondsen die hij had beheerd, dankzij een reeks ongeoorloofde investeringen die hij verborgen hield.
De zaak keerde terug naar de krantenkoppen toen Mr Young op het Court of London Magistrates 'Court verscheen, gekleed in een jumper en een jurk voor een vrouw - en uiteindelijk ongeschikt werd bevonden om terecht te staan.
3 Brian Hunter Amaranth-adviseurs
Brian Hunter was een in Canada gevestigde aardgashandelaar voor het nu gesloten hedgefonds van Amaranth Advisors. Amaranth, die meer dan $ 9 miljard aan activa had, stortte in 2006 in nadat Hunter's gok op de aardgas futures markt slecht verliep.
Amaranth en Hunter zijn door de Commodity Futures Trading Commission beschuldigd van samenzwering om de aardgasprijzen te manipuleren.
2De "Fat-Fingered" Mizuho Trader
Een Mizuho Securities-handelaar verkocht 610.000 aandelen in Job Recruiting Company J-Com Co. voor 1 yen per stuk, in plaats van een voorgenomen verkoop van 1 aandeel tegen 610.000 yen. Mizuho zei dat het de bestelling niet kon annuleren, waardoor het ongeveer $ 340 miljoen verloor. De fout werd toegeschreven aan het "fat-finger" -syndroom, steno voor gaffels die werden gemaakt toen handelaren de verkeerde knop op een toetsenbord raakten en een bundel verloren.
De beurs van Tokio erkende later dat een storing in het systeem het onmogelijk maakte om de transactie te annuleren. Mizuho en de uitwisseling hebben gesproken over het delen van een deel van de verliezen, maar hebben tot nu toe geen overeenstemming bereikt.
1 The Hunt Brothers
Nelson Bunker Hunt en William Herbert Hunt kochten in 1979 en 1980 meer dan 100 miljoen ounces aan edelmetaal, waardoor de zilverprijs steeg tot een record van meer dan $ 50 per ounce voor een scherpe duik.
Na de crash bleven de broers achter met zilveren verplichtingen van $ 1,75 miljard en een zilveren voorraad van 59 miljoen ounces, die toen werd gewaardeerd op $ 1,2 miljard, wat wijst op een verlies van $ 550 miljoen. The Hunts, wiens fortuin ooit werd geschat op $ 6 miljard, dienden in 1988 een faillissementsbescherming in.
BonusGordon Brown, eerste minister van het Verenigd Koninkrijk
Hoewel Brown geen frauduleuze handelaar is, verdient zijn catastrofale blunder in de verkoop van goud hem hier een vermelding. Terwijl hij optrad als kanselier van de Schatkist in het Verenigd Koninkrijk, verkocht Brown tussen 1999 en 2002 60% van de goudreserves in het Verenigd Koninkrijk voor $ 275 per ounce. Het werd later aangevallen als een "rampzalige uitstapje naar internationaal activabeheer", aangezien hij bijna 20 jaar geleden had verkocht. Hij zette het IMF onder druk om hetzelfde te doen, maar verzette zich. De goudverkopen hebben hem de pejoratieve bijnaam 'Golden Brown' opgeleverd, naar het nummer van The Stranglers. Sindsdien is de prijs van goud bijna verdrievoudigd, wat betekent dat de beslissing de belastingbetaler naar schatting £ 2 miljard kostte. Verschillende Aziatische landen, waaronder China, zijn door een insider benoemd omdat zij het goud "goedkoop" hebben gekocht van de Schatkist. De Chinezen hebben misschien meer dan £ 1 miljard verdiend van de mislukte uitverkoop van Brown. [Bron]
Inzender: Fritha